维信金科自曝放贷最高年化利率近36%：披露催收规则 去年担保费收入增260%

维信金科CEO廖世宏(资料图)

来源：金融虎网  作者：雄飞

昨日晚间，维信金科(HK:02003)发布2021年年报补充资料披露了其贷款或助贷产品的年化利率和催收流程。维信金科表示，在年报"管理层讨论及分析–经营回顾–产品及服务"一节内，除贷款额及贷款期限的其他主要条款外，集团于该年度实现贷款的应付利率（包括资金伙伴的利息份额及信用增级机构的担保费用）介乎年化18.00%至年化35.95%。据了解，此前，在其年报中，维信金科并未披露其贷款产品的年化利率。

维信金科表示，年化利率按消费者贷款产品类别并视乎信用评估结果和分配分数、贷款规模和贷款期限等因素而定。由于集团主要从事向消费者提供贷款，于该年度并无将贷款集中于任何单一借款人。

2021年12月31日，维信金科五大借款人的未偿还本金总额为人民币2,043,501 元（占集团于2021年12月31日贷款总额的0.013%）及集团最大借款人的未偿还本金为人民币520,333 元(约占集团于2021年12月31日贷款总额的0.003%)。

维信金科表示，所有该等贷款均来自其积累的线下担保产品业务，并且正在逐步流失。通过现有的线上业务实现的贷款金额一般较少。

催收流程曝光 官网利率展示不透明

公开资料显示，维信金科公司成立于2006年，境内主体上海维信荟智金融科技有限公司在2008年成立，由香港维信理财有限公司全资持有，其于2018年6月21日登陆港交所主板上市。根据年报披露，公司执行董事兼主席为马廷雄，CEO为廖世宏，COO为廖世强。

据官网信息，维信金科目前的主要信贷产品包括智能消费信贷维信卡卡贷，线上消费信贷豆豆钱和维信闪贷。需要指出的是，金融虎网注意到，无论是维信金科官网，还是豆豆钱等产品的官网介绍中，均并未明示其最高年化利率，仅展示了“额度高、费率低、放款快”等宣传语，这一行为涉嫌侵犯消费者权益。价格公示不透明，不明示贷款或分期服务年化利率等可能侵害消费者知情权和自主选择权。

早在去年3月，央行公告曾明确提出，所有贷款产品均应明示贷款年化利率。公告指出，所有从事贷款业务的机构，在网站、移动端应用程序、宣传海报等渠道进行营销时，应当以明显的方式向借款人展示年化利率。

根据维信金科的业务模式，其年化利率按消费者贷款产品类别并视乎信用评估结果和分配分数、贷款规模和贷款期限等因素而定。这也意味着，消费者必须在提交个人信息等资料后，才可以获得准确的年化利率情况。另一方面，根据黑猫平台信息显示，关于维信金科产品泄露个人信息的相关投诉，并不在少数。

维信金科在补充资料中披露，在风险管理和内部监控方面，集团接收及评估贷款申请的程序全部透过集团的专有技术“蜂鸟”进行线上处理，以进行信用评估，其中包括核实申请人的身份、侦测及防止欺诈性申请，以及透过采用专有的多维技术评分卡进行风险量化，其根据申请人的个人资料。例如中国人民银行征信中心（CCRC）提供的资料，过往的付款行为，银行信用卡数量，电子商务活动和在线社交行为。

维信金科根据信用风险评估，借款人将被分配一个信用评分和信用等级类别，集团将据此确定成功的申请人及贷款金额和期限，以及应收取的利率。

维信金科每月根据行为评分卡（就现有客户的信用风险模型）对现有客户的信用度进行再次评估，并追踪客户在彼等整个贷款期内的贷款表现，特别是通过采用首次付款逾率，一至三个月逾期率和三个月以上逾期率。通过本集团内部的应用程式和 BI（商业智能）门户网站等系统，每天能轻易获得全面的风险指标。

假如发生逾期贷款的情况，维信金科会根据逾期阶段采取不同的催收方法。由到期日至逾期早期阶段（到期日和到期日后两天），会以即时讯息发出自动提示及通过AI(人工智能)致电逾期的借款人，在逾期中期阶段（逾期3天或更长至90天），进行催收电话并发送即时讯息，如逾期超过逾期中期阶段（逾期超过90天），集团的催收方式将延伸至律师催款函、诉讼前调解和诉讼，以及其他集团可采取的补救措施，例如向CCRC披露逾期情况或将催收外判给第三方机构。

三个月以上逾期率

金融虎网注意到，根据其年报显示，截至2021年底，其首次付款逾期率为0.43%，1至3个月逾期率为4.01%，三个月以上逾期率为2.39%。与2021年上半年相比，逾期率较高，主要因疫情、信贷政策调整和监管定价上限等因素影响。

去年净利润11.8亿元 担保费收入增260%！

据2021年报显示，维信金科2021年全年总收入为34.58亿元，同比增34.4%。主要是由于贷款撮合模式的贷款实现量增加，导致贷款撮合服务费增加约三倍。客户贷款公允价值亏损3.8亿元，较2020年的22.3亿元同比减少83%。其中，2021年的担保收益达3.6亿元，较2020年的1亿元同比增长260%。

据金融虎网此前盘点，目前，国内30家持牌消金机构中，至少22家的产品年化利率已控制在24%以内。作为维信金科两大助贷平台，维信卡卡贷和豆豆钱通过叠加担保费和服务费的年化综合成本却接近36%，或涉嫌变相收费。

当前线上助贷业务模式大致为：消费者有贷款需求后，直接注册互联网平台账号，向平台提出个人申请；然后再进行资料上传、身份认证；经平台审核贷款需求后，再共享给银行、消金公司、信托机构等资金方；最终由贷款机构通过平台放款。

事实上，关于平台收取高额担保费的争议一直不断。有业内人士曾指出，担保收入和收费是助贷公司提高收入并化解风险的一种方式，但在无疑也推高了个人消费贷的综合成本，这与行业相关的政策和指引相背离。

最高人民法院于2018年4月4日发布的《关于充分发挥审判职能作用为企业创新创业营造良好法治环境的通知》（法【2018】1号）第5条规定：“对商业银行、典当行、小额贷款公司等金融机构以不合理收费变相收取高息的，参照民间借贷利率标准处理，降低企业融资成本。”。该司法解释进一步明确了金融机构收取各种费用的上限应参考民间借贷利率标准处理，即不得超过24%。这也意味着，即便是持牌机构，综合年化利率超过24%的可能都将不会被支持。

金融虎网此前亦曾注意到，有地方法院在审理个人与放贷机构的借款合同纠纷时曾指出，作为经营金融贷款业务的企业，承担着维护金融秩序安全的责任和义务，应当降低实体经济融资成本，履行减费让利的金融政策，其请求的利息、罚息等总额不应超过国家对民间借贷法律关系中关于利率保护的上限。

2021年，维信金科利息类收入19.72亿元同比降2.3%；贷款撮合服务费收入15.4亿元同比翻倍增长115.9%；其他收入小幅收窄3.6%；全年实现净利润11.79亿元，去年同期亏损8.69亿元。

维信金科的业务偏重担保助贷模式。大增的贷款撮合服务费即包括信用增级贷款撮合和纯贷款撮合业务。其中，信用增级贷款撮合服务费较去年同期翻倍达14.99亿元，去年同期为7.02亿元。贷款撮合服务费分为前期贷款撮合服务费和贷后服务费，均较2020年同期大幅增长，分别为10.53亿元和4.86亿元。其他收入则包括担保收入、罚金、会员费、导流费和政府补助等。其中担保收入由去年的亏损近1亿，转为4.55亿收益。

增信类撮合贷款通常涉及信用保证保险或担保，应由维信金科提供联合建模和担保服务，资金方审批贷款；纯撮合模式则由资金方自担风险。

维信金科在2021年报中披露，注册用户数增至1.125亿，截至2021年底，合作了69家外部融资机构，包括11家全国性股份制商业银行、消费金融公司和信托基金。

报告期内，维信金科的交易总量为340万宗，信贷产品平均贷款规模为1.1万元，直接贷款占比2.7%、信托贷款占比40.2%、信用增级贷款撮合占比53.6%、纯贷款撮合规模占比3.5%，贷款量总计407亿元。

截至2021年末，维信金科线上消费产品余额为156亿元，占比达99.9%。线上至线下信贷产品余额为1720万元，占比仅为0.1%。

用户投诉近日频现好评 上半年净利或降六成

据黑猫平台信息显示，维信金科的累计投诉量达2.98万条。近30天投诉量为703条。维信卡卡贷、豆豆钱涉及的催收、爆通讯录、高利率、担保费等问题均是被投诉的主因。不过，金融虎网注意到，近几日来，用户对维信金科相关投诉的评价明显提高，服务态度、处理速度、满意度的5星好评频现。

这也意味着，在贷款定价趋降和监管环境的驱动下，其在高利、催收等投诉问题上，维信金科及时介入处理，均给予了足够的重视。

而在此前，针对有用户投诉其实际利率与宣传利率不符，要求退还担保费的情况，维信金科客服亦有回复：“维信金科合法合规经营，利率均在法律法规允许及协议约定的范围内。此次您的退费要求不予受理。”。

退费、减免，催收被投诉后及时喊停？维信金科的投诉具体处理流程尚不明悉，但扭转风评的亡羊补牢，或许也并不算晚。

据金融虎网了解，维信金科将于8月24日公布2022年半年报。根据其近期发布的盈利警告，公司预计于截至2022年6月30日止六个月将录得综合净利润不少于人民币3.2亿元，以及经调整后综合净利润不少于人民币3.25亿元。

这表明，维信金科的利润在上半年将出现大幅度下跌。以维信金科的预期基数计算，上半年，维信金科综合净利润同比下降58.9%，调整后综合净利润同比下降59.6%；与去年下半年相比，其综合净利润环比下降20.4%，调整后环比下降20.3%。

维信金科表示，期内的综合净利润以及经调整后综合净利润符合董事会的预期，因为目前对消费贷款利率的现行监管限制影响了整个中国消费金融贷款行业。

维信金科董事会预计，此等经营状况可能至少会持续至今年剩余时间。鉴于严峻的经济状况，维信金科董事会认为在此情况下，集团于期内的营运已取得稳健表现，其实现了一系列强大的基本经营指标。

一是期内贷款交易数目增加至210万宗，相较同期170万宗增加了23.5%；二是期内贷款实现量达至人民币246.42亿元，相较同期人民币225.26亿元增加了9.4%，此乃由于集团维持其策略，将更优质和近乎优质客户定为目标并留存。

此外，为应对2022年年初整体宏观经济的风险，以及于期内断续性出现的 COVID-19疫情，其持续完善其信贷及风险管理政策以积极管理资产质量。这使集团能够在期内改善本集团的贷款组合资产质量及表现，如用于衡量其贷款组合质量的若干逾期率所示：首次付款逾期率，在新实现贷款中资产质量的领先指标，在2022年第二季度预计为0.25%，相较2021年第四季度的首次付款逾期率0.43%，下跌41.9%；期内集团三个月以上逾期率为2.06%，相较2021年第四季度本集团的三个月以上逾期率2.39%，下跌13.8%。

维信金科上半年的表现如何？近期将出炉的半年报会正式揭晓答案。分析人士认为，行业利率大幅下调至24%和各大平台之间的竞争压力，无疑将对其未来的经营盈利能力产生重大影响，在产品定价利率优势不存的情况下，如何处理曾经“高利”的存量业务，又如何平衡真正的“普惠”和“盈利”，对其未来的发展是极大的考验。

今年7月，银保监会印发《关于加强商业银行互联网贷款业务管理提升金融服务质效的通知》提到，按照“新老划断”原则设置过渡期，将互联网贷款存量业务过渡期延长至2023年6月30日。这也意味着，助贷类机构也有了喘息的时间。